Уолл-стрит показывает смешанную динамику: новые рекорды S&P 500 и Nasdaq
Во вторник американские рынки закрылись разнонаправленно. S&P 500 установил новый исторический максимум, прибавив +0,4 %, а Nasdaq Composite вырос на +0,9 %. В то же время Dow Jones снизился на -0,8 %. Фьючерсы растут этим утром в ожидании решения Федеральной резервной системы.
ФРС: Ожидается статус-кво, но сохраняется политическое давление и внутренние разногласия
Сегодня вечером Федеральная резервная система объявит решение по денежно-кредитной политике по итогам двухдневного заседания. Рынки на 97,2 % ожидают сохранения ключевой ставки в диапазоне 3,5 %-3,75 % (CME FedWatch). Тем не менее, внимание будет приковано к риторике Джерома Пауэлла на пресс-конференции на фоне политической неопределённости:
- Завершение мандата Пауэлла ожидается в мае
- Расследование Минюста США в связи с ремонтом здания ФРС
- Трения с исполнительной властью по поводу ставок
- Ожидание решения Верховного суда по поводу полномочий президента относительно ФРС
Некоторые аналитики, включая Bankrate и Allianz Trade, ожидают лишь одного понижения ставки в 2026 году, а Citi прогнозирует три снижения.
Экономика: умеренное замедление, снижение инфляции, поддержка со стороны производительности
- Рынок труда остается устойчивым, но менее напряжённым: необходимое количество новых рабочих мест для баланса рынка пересмотрено в сторону понижения (от 40K до 70K в месяц).
- Инфляция выше 2 %, но без всплесков.
- Рост производительности, снижение зарплатных издержек и влияние ИИ могут дать ФРС дополнительные возможности для маневра.
Долговой рынок и сырьевые товары
- Доходность 10-летних облигаций: 4,25 %
- Доходность 2-летних: 3,58 %
- Доходность 30-летних: 4,86 %
- Золото теперь превышает 5 180 $, серебро — свыше 111 $, продолжая ралли.
Ожидаемые результаты сегодня
90 компаний публикуют свои отчёты, среди них:
- Microsoft (MSFT)
- Meta Platforms (META)
- Tesla (TSLA)
- ASML Holding (ASML)
- IBM
- ServiceNow (NOW)
Значимые движения
Лидеры роста в S&P 500:
- Seagate Technology (STX) +10,82 %
- F5 (FFIV) +10,24 %
- Western Digital (WDC) +8,88 %
Лидеры падения в S&P 500:
- Skyworks Solutions (SWKS) -8,83 %
- Quest Diagnostics (DGX) -3,98 %
- Packaging Corp. of America (PKG) -2,96 %
Ключевые результаты:
- Extreme Networks (EXTR): EPS $0,26 (+0,02 против консенсуса), выручка $317,9 млн (+13,8 % г/г)
- Seagate: цель по росту выручки в 1 квартале +34 % г/г благодаря внедрению HAMR
- UMC: -9 % на премаркете из-за EPS ниже ожиданий несмотря на рост выручки
Рекомендации аналитиков (выборочно)
Повышены рекомендации:
- Applied Materials (AMAT): Mizuho — «Лучше рынка», целевая цена 370 $
- KKR & Co. (KKR): HSBC — «Покупать», цель 144 $
- Seagate (STX): Cantor Fitzgerald — «Повышенная доля», цель 500 $
- Texas Instruments (TXN): Bernstein — «В соответствии с рынком», цель 205 $
Понижены рекомендации:
- Paypal (PYPL): Rothschild & Co Redburn — «Продавать», цель снижена до 50 $
- Roper Technologies (ROP): Stifel — «Держать», цель снижена до 385 $
Сегодня следует обратить внимание
- Решение ФРС в 20:00 (по французскому времени)
- Пресс-конференция Джерома Пауэлла
- Отчёты Microsoft, Meta и Tesla
- Реакция рынка облигаций
